旗滨集团(601636.CN)

旗滨集团2019年年度董事会经营评述

时间:20-04-09 19:17    来源:同花顺

旗滨集团(601636)(601636)2019年年度董事会经营评述内容如下:

一、经营情况讨论与分析

近年来,随着“中国制造2025”、“一带一路”、“供给侧结构性改革”等一系列战略举措的不断落实、实施,我国国民经济持续健康发展,平板玻璃行业也随之平稳运行,经济效益良好。2019年,中国经济面对非常严峻复杂的国内外环境及经济下行压力,平板玻璃行业深入推进平板玻璃行业供给侧结构性改革,在新增产能受限、需求端边际明显改善下,玻璃行业景气度探底改善,行业经济运行总体平稳。

2019年是旗滨集团谋划发展定位,聚焦深入变革,创新提质增效的重要一年。公司认真研究行业、市场的发展趋势,结合企业实际,制定中长期发展战略规划,积极践行全面提升计划,产业链拓展与产品高端化并重,坚持需求导向、求实创新,推进深层次的节能降耗、降本增效,积极应对市场变化,克服产品价格、成本波动影响,实现生产经营平稳运行和建设项目的有序推进,经济运行质量稳步提高,核心竞争力持续增强。

报告期,集团内生产各种优质浮法玻璃原片11,885万重箱,同比增加895万重箱;销售各种优质浮法玻璃原片11,845万重箱,同比增加842万重箱。实现营业收入930,576万元,同比增加92,746万元,增幅11.07%;实现归属母公司所有者净利润134,643万元,同比增加13,876万元,增幅11.49%。

报告期,公司开展的主要工作:

一、制定中长期发展规划纲要,明确“做强做大”目标

一是制定中长期发展目标,公司争取2021年实现营收100亿元,2024年收入超135亿元,2021、2024年ROE不低于同行业对标企业80分位值水平。二是确定中长期发展战略规划,推进规模扩张计划,2024年末浮法原片产能规模比2018年增加30%以上、节能玻璃产能规模增加200%以上;打造产品优质化及产品高端化两翼,投资高铝电子玻璃、中性硼硅玻璃素管,实现产品结构的调整,践行各种提升计划,实现产品质量、工艺技术、节能降耗等多方面领先行业。报告期,公司根据战略分解目标,积极有序推进节能玻璃规模扩张计划,投资中性硼硅玻璃素管项目,实施硅砂资源战略,通过资源、燃料、市场、成本分析比较确定浮法原片基地布局及选址原则。

二、创新激励,实现管理层、员工及股东利益统一

报告期,公司配套中长期发展战略规划,一是推出了事业合伙人持股计划,实际控制人俞其兵先生自愿将其持有的旗滨集团股票分两批无偿赠与给本持股计划,总体规模不超过1亿股,参加事业合伙人持股计划的核心管理层员工总人数不超过50人,首批核心管理层员工共计23名。二是推出了中长期发展计划员工持股计划2019年第一期员工持股计划,实际参加员工总人数389人,持股实际总规模为685.05万股。三是实施高铝电子玻璃、中性硼硅药用玻璃项目的跟投制,本次跟投人员101人,跟投总额为6,244万元,其中高铝电子玻璃项目跟投3,164万元、中性硼硅药用玻璃项目跟投3,080万元。

三、持续推进精细化管理,实现深层次降本增效。

进一步理顺管理权限,优化管理流程,压实各级主体责任;创新激励机制,完善绩效考核体系,强化绩效考核及结果应用;继续强化精益生产管理,夯实生产工艺技术基础,完善与强化生产管理考核、深入挖潜和创新降低消耗,降低生产过程各环节成本;坚持战略化、集中化、规模化采购策略,加大主要原材料全球化采购比重,通过以量换价、灵活结算方式、加强物流环节管控,多渠道降低物流成本,推进主要原料及矿产资源的战略储备,提升采购管控和风险防范能力;加强资金的计划管理和综合调度,完善银企合作平台,利用信用证、商票保贴、优化票据支付结算、加强票据有效管理的方式丰富融资渠道,优化债务结构,进一步降低融资成本;投入使用ERP系统,提高信息处理能力,为管理层决策、预测需求提供数据支持,为BI实施打下基础。

四、推行市场化理念,深化营销策略变革。

一是以市场为导向,坚持销售引导生产,充分发挥规模大、生产线多以及区域优势,深入开展市场细分和精准定位,加大差异化产品经营,利用多样化的产品结构,大力开发新客户和开拓新兴市场,缓解同质化竞争,改善客户结构,提高直销比例、优化销售结构。二是紧跟国内外玻璃深加工产业新技术,以技术求发展,加大节能新产品开发力度,丰富节能产品系列,不断贴近用户和市场需求,订单持续增加,品牌度提升,市场占有率不断扩大,主营收入和净利润持续提升,实现了快速爬坡,经济运行质量不断得到提升,已进入了良性循环和快速上升阶段,行业地位和品牌影响力进一步扩大,公司正按照中长期战略发展规划的要求统筹谋划区域布局的深入推进。

五、坚持创新驱动,推动研发高质量发展,增强企业核心竞争力。

报告期,公司以战略规划为引领,继续加大研发投入,持续引进研发人才,不断完善研发项目管理体系和绩效考核,提高研发项目的进度和质量。玻璃、耐火材料两个检测中心及实验室平台成功申报“福建省新型功能玻璃材料工程研究中心”,生产线检测能力和检测水平提升,对项目研发提供较好的技术支持,并进一步助力节能降耗。全年专利申请83件,其中实用新型50件,发明专利33件;全年获得授权的专利48件,其中发明专利9件,实用新型专利39件。

六、积极推动企业价值回归,努力维护股东权益。

一是继续秉持稳定、科学的分红理念回报投资者。实施了2018年度现金分红,现金分红的数额7.91亿元(税前每股0.3元),占公司当年合并报表归属母公司净利润的65.47%;加上2018年度回购股份支付资金16,029.57万元(不含交易手续费),两项合计公司2018年度的现金分红比例达78.75%。二是继续实施股份回购,推进公司股价与内在价值相匹配。2019年回购股份数量为1,849.91万股,支付的金额约为7,000万元(含交易手续费)。截止2019年7月15日回购届满日,公司累计回购股份数量为6,064.5192万股。二、报告期内主要经营情况

2019年,集团生产各种优质浮法玻璃原片11,885万重箱,同比增加895万重箱,主要是郴州旗滨投入商业化运营增加;销售各种优质浮法玻璃原片11,845万重箱,同比增加842万重箱,产销率99.66%,主营毛利率28.99%。期末库存254万重量箱。实现营业收入930,576万元,同比增加92,476万元,增幅11.07%;实现归属母公司所有者净利润134,643万元,同比增加13,876万元,增幅11.49%。三、公司未来发展的讨论与分析

(一)行业格局和趋势

“十三五”期间,国家把平板玻璃行业作为宏观调控的重点行业之一,制定和颁布了一系列政策、法规和标准,在对生产企业严控新增产能、玻璃行业的能源消耗、环境保护等方面做了严格的规定,提高了玻璃行业的准入门槛,提出对浮法玻璃行业进行供给侧改革,淘汰落后产能,限制新增产能,优化区域布局,引导平板玻璃生产企业向资源、能源富集的地区有序适度转移,引导玻璃深加工企业在消费地周边或平板玻璃生产地集中布局、集聚发展。鼓励企业跨地区兼并重组,促进行业内优势企业跨地区整合。同时鼓励加强与周边国家及新兴市场国家投资合作,建设境外生产基地,拓展国际发展新空间。未来平板玻璃行业将以淘汰落后生产线、推广玻璃深加工制品如安全玻璃、节能等技术含量和附加值高、有利于替代进口的深加工产品发展,以进一步推进平板玻璃行业结构的优化升级。通过收购兼并提高行业集中度,优势企业上探或下延产业链,寻求更低成本的原材料、开发更高利润率的下游产品。

(二)公司发展战略

报告期,公司制定了《株洲旗滨集团股份有限公司中长期发展战略规划纲要(2019-2024年)》,确定了“做强和做大”战略发展目标。

推进浮法规模扩张计划,巩固和扩大规模化优势,通过稳健的财务管理手段、兼并收购重组与投融资策略完善区域布局、产品布局、产业链(上下游)布局,争取2024年末浮法原片产能规模比2018年增加30%以上、节能玻璃产能规模增加200%以上。通过资源整合实现原材料供应渠道、供应价格、供应质量的稳定性与领先性,全面推进营收增长、成本控制、利润提升三大计划,实现中长期增量目标。

全面持续开展多种专项提升计划,以质量提升、优等品提升、设备管理提升、能耗管理提升、环保提升等为目标,做强做优浮法主业。通过加强全员服务意识、提升服务质量、优化服务流程实现产品质量与售后服务的循环有机联动。利用冷修完成生产线的技改升级,不断优化产品品种和结构,提高产品竞争力和市场控制力。充分发挥自身工艺优势,持续提升产品质量,将质量和技术优势转化为经济效益。产品质量、工艺技术、节能降耗、环保管理等处于行业领先水平。

以现有业务、产品、资源为基础,加强可转化业务和前瞻性业务的产品线研发能力,稳健踩准向高端产品过渡的步伐节奏,最终形成中端-中高端-高端相结合的产品组合布局。利用技术转化与现有产品进行功能组合衍生新型高端产品,以进一步提升企业竞争力。对具备转化条件的研发成果实施跟随策略、生产一代储备一代策略,快速抢占高端细分市场;对前瞻性业务聚焦行业内具备革命性的技术与产品,争取实现技术突破。

(三)经营计划

2020年,国际国内经济形势下行趋势确定,房住不炒仍是房地产调控主基调,玻璃行业持续稳定增长面临较大压力。供给侧结构性改革的深入推进将加快落后产能退出,促进行业集中度的提高,消费及新兴市场的加速转型,光伏玻璃、电子玻璃、超白玻璃、农业设施玻璃等将继续保持增长,给玻璃行业供需关系改善带来一定的利好,机遇与挑战同在。开年因新冠肺炎疫情导致的全国性防控,使行业企业生产和出货均受到短时期的影响,随着疫情结束,国民经济生产全面恢复,受益于前期因疫情影响而积压的需求释放,平板玻璃行业稳定发展存在支撑空间。

公司将继续秉持“不懈努力、持续创新”的精神,正视困难和存在的问题,坚定信心,找出有效的措施和手段,积极应对市场波动风险、疫情影响风险,稳健经营,稳中求进,积极推进中长期发展战略规划,推进技改和新项目建设,加快产业链一体化经营,持续推进挖潜增效,不断提高经济运行质量,持续提升企业的核心竞争力和综合实力,力争2020年浮法玻璃原片产品产销量1.18亿重量箱,实现营业收入98亿元。

为实现经营计划,重点做好以下各项工作:

1、提升战略执行力。以战略目标为导向,重塑组织与提高组织赋能,推动制度规范化建设,夯实发展与管理基础,集中精力推动高质量发展战略的实施与执行,解决战略实施中的管理问题和障碍,加快推进浮法原片规模扩张进程,全面落实集团公司的发展战略。

2、完善激励机制和人才机制。完善绩效考核机制,严格绩效管理;完善人才队伍建设机制,加大人才引进和人才培养力度,执行优胜劣汰的用人机制,激发企业组织活力,夯实企业提质增效根基,培养和储备发展人才。

3、持续做好生产精益管理。继续抓好设备运行、安全生产、质量管理、环保管理等关键业务提升,将安全质量管理落实到源头、工艺、技术及生产过程管理的各个环节,保障生产运行的稳定性和产品品质的提升,进一步提高产品盈利能力和差异化产品比例。

4、提高产品市场竞争力。继续坚持以销定产,提高直销比例,持续提高差异化产品销售比例,打造色玻优势产品,大力开发和引导高端产品客户;加强节能建筑玻璃板块营销管理和市场开发,加大品牌宣传推广力度,加快提升接单能力,实现达产达效、增收增效。

5、降低采购成本。加强趋势分析,准确把握原燃料市场趋势,继续发挥集团集中采购、战略采购优势,实现优质低价采购,降低采购成本。积极推进砂矿的扩界、新建工作,以保证安全、控制成本、保质保量供应。

6、加强项目建设与管理。确保高铝电子玻璃、中性硼硅玻璃、长兴节能、天津节能以及湖南节能二期扩建等新(扩)建项目如期建成投产运营,增收增效。

7、加强研发投入与管理。完善研发组织架构,完善研发项目管理体系和绩效考核体系,做好组织赋能,提升组织整体技术能力,进一步提升整体研发实力。加大研发投入,推进技术研究平台的建设,提升技术的先进性,提高立项项目的专业性和实效性,对具备转化条件的研发成果实施跟随策略、生产一代储备一代策略;引进优秀的研发人才,或拓展科研院所的合作,借助外力推动研发工作更上新台阶。

(四)可能面对的风险

1、供求关系打破平衡导致产品价格下降的风险

玻璃行业对房地产市场的依赖程度比较高,当前行业仍存在结构性产能过剩的情况,国内玻璃行业市场竞争激烈。报告期,随着房地产市场的调控政策和市场长效机制的建设推进,房地产调控收紧,房屋竣工及销售数据均不乐观。2020年国内浮法玻璃市场整体走势不容乐观,结合现有供需情况,市场行情将相对平稳,稳中偏弱的趋势。但若国家调控政策进一步趋严或出现重大不确定因素影响,导致房地产行业大幅下滑甚至负增长等波动情况;或者平板玻璃行业产能和产量的增长速度过快,均将打破行业现有的需求平衡,从而进一步影响玻璃的销售价格,市场竞争加剧,公司产品毛利率和公司经营业绩将会下降。为了减少玻璃价格波动对盈利能力的影响,公司加大技术研发力度,对生产线逐步进行技术改造,提升产品质量,优化产品结构,实现现有产品的升级换代,生产附加值高的玻璃;通过精细化管理,优化生产经营组织、成本管控,打造的低成本竞争力;同时通过深加工、增加出口等消化产能,进一步提升公司产品的附加值,增强抗风险能力。

2、原燃料材料价格上涨风险

公司产品的主要原燃料包括燃料、纯碱和硅砂等,原燃料成本占产品成本的比重较大。

原燃料价格的波动有可能给公司带来成本上升的风险。在无法通过产品涨价来化解材料上涨压力的情况下,为尽量减少原燃料成本波动对经营业绩的影响,公司一方面不断优化改进燃烧与生产工艺,改善燃料经济配比,保障生产线达产达标并竭力降低燃料成本;另一方面公司将加强原材料、燃料价格走势研究,利用规模优势提高采购议价能力,深入开展大宗物资战略采购管理,拓宽供应渠道,合理选择采购时机,以降低成本波动对公司经营业绩的影响。

3、环保标准提高导致环保成本增加的风险

国家、省、县(市)各级环保部门均出台了相应的环保政策和标准规范,公司严格按照环保主管部门的要求进行合规运营。随着环保趋严,玻璃行业将面临环保管理要求越来越细、督查措施越来越严,排放标准越来越严的趋势,企业面临的压力和风险越来越大,为实现达标排放,未来将增加环保设施的投入以及日常运行成本。公司继续将加强环保制度建设、强化环保及安全管理,并通过加快推进生产线升级、燃料改进等技术手段,不断推进绿色生产和节能降耗,增加环保备用系统,维护环保设施持续正常运营,提升产品品质,全力确保清洁生产和盈利水平。

4、产品结构调整不能与市场需求同步的风险

市场对不同品种玻璃的需求在不断变化,公司存在生产的玻璃产品品种不能与市场需求同步的风险。为此公司将加强市场信息的收集、分析,对市场变化提前做出预警,及时根据市场需求提报产品计划;研发部门加快研发速度;生产部门尽快组织落实并控制产品质量;通过各环节的共同努力,及时根据市场需求对产品结构快速调整到位。

5、海外经营相关的政治、经济、法律、治安环境风险

公司以“一带一路”战略为抓手,积极布局投资马来西亚,马来西亚旗滨、马来西亚节能资产和经营受到所在国法律法规的管辖,国外与国内经营环境存在巨大差异,境外相关政策、法规也随时存在调整的可能。随着公司海外拓展的步伐不断加大,面临的风险也在加大,包括文化差异、法律体系不同、劳资矛盾、沟通障碍以及管理海外业务方面的困难,对境外收入征税或限制利润汇回的风险,非关税壁垒或其它进出口限制的风险,所在国政治或经济状况发生变动、市场变化以及工人罢工等风险。上述风险均可能对公司海外经营产生不利影响,从而可能导致公司无法取得预期的投资回报。公司将高度重视海外业务的经营和管理,培养和引进国际化的人才队伍,提高经营管理团队的综合能力,梳理和完善管控流程,防范海外经营风险。

6、外汇及利率风险

随着公司海外投资逐步加大,日常运营中主要涉及外币种类逐步增加。报告期,人民币对外汇汇率波动幅度增大,市场风险规避情绪上升,2020年美元汇率可能会随着全球经济增速下行得到一定缓解,但利率波动相应也会造成汇率的波动;2020年,美联储维持现有利率不变的做法可能性很小,全球经济增长放缓、疫情蔓延等因素将大概率导致美元等主要货币利率下调,利率风险有加大的趋势。为应对汇率、利率波动对公司财务状况造成的不利影响,公司将加强对国际金融市场汇率的变动跟踪和分析研判,必要时公司将在符合国家外汇管理政策的前提下,运用一系列的金融衍生品工具或业务来进行保值避险。

7、其他风险

(1)报告期,中美贸易摩擦进一步升级,对中美经贸关系的发展带来了较大的消极影响,也对中美双方企业造成了不同程度的不利影响。作为世界排名第一、第二的主要经济体,2020年特朗普政府仍坚持美国优先战略,还在不断全图制造和扩大中美贸易摩擦,而且可能延伸到其他经济领域。贸易战将影响公司进口原燃材料成本的部分增加,同时将影响对行业内先进技术和设备的进口。为此,公司将继续做好提前预判,加大对核心技术研发力度及燃料改进技术攻关力度,并将快速进行采购渠道的拓宽,动态调整相应的采购策略,以应对经营环境的变化。

(2)2020年初以来,爆发了新冠病毒疫情,疫情的蔓延对国际国内市场影响客观存在,加之其他不确定的因素影响,玻璃行业市场面临的变数和挑战进一步增多。公司将坚持市场导向、客户导向,立足规模和产业链优势,加速产品、质量、性能的提档升级,采购销售贴近市场,优结构、挖潜力、提效益,全面提升企业各环节的管控和运行质量,努力消化疫情和市场变化带来的影响。四、报告期内核心竞争力分析

报告期,公司确立了“做强做大”战略目标、制定了中长期发展战略纲要(2019-2024年),紧随行业发展趋势,进一步清晰发展方向。公司坚守创新精神和工匠精神,继续深耕玻璃原片产品结构优化和技术升级、品质提升,不断加快规模、市场拓展,持续巩固、强化和提升竞争优势;加快增加硅砂资源储备战略,保供稳价,实现产业优势互补,打造完整和领先的全产业链;集中优势资源着力打造高端节能建筑玻璃产业,进一步实施节能建筑玻璃的提效扩产和完善区域布局,增强板块效益和品牌实力;加快进入高端电子玻璃、中性硼硅药用玻璃领域,有力推动公司产业结构战略性调整。初步构建优质浮法玻璃原片、节能建筑玻璃、高铝电子玻璃、中性硼硅玻璃产业格局;实施事业合伙人计划、员工持股计划,并建立新兴项目跟投机制,使核心管理团队与骨干员工利益与公司战略发展规划密切相关。公司坚持产业链拓展与产品高端化并重,持续坚定高质量发展方向,进一步增强和提高公司品牌影响力与行业地位,逐步降低对房地产行业依赖的风险,努力克服市场的波动和挑战,公司的核心竞争力和综合实力持续提升。

报告期,公司其他核心竞争力无重大变化。